En el artículo 32 del Decreto Ejecutivo 170 de 1993 (DE 170/1993), el cual es el reglamento del Impuesto sobre la renta en Panamá, se establece el tratamiento para las cuentas incobrables e indica que el contribuyente podrá imputarlas como gastos deducibles utilizando dos sistemas: i) cargando anualmente a ganancias y pérdidas el valor de dichas cuentas en el año fiscal; y ii) cargando anualmente una cifra a ganancias y pérdidas para la constitución de una reserva destinada a hacer frente a dicha contingencia.

Para poder cargar anualmente las cuentas incobrables a ganancias y pérdidas, éstas deberán reunir los siguientes requisitos según el artículo 33 del DE 170/1993:

a) Haber sido cuentas productoras de renta gravable;

b) Estar debidamente contabilizadas y haber sido computadas como renta bruta; y

c) Que el contribuyente compruebe la insolvencia del deudor o la prescripción de la deuda. Se puede probar la insolvencia del deudor con una morosidad superior a un año, la interrupción de los pagos, quiebra, cierre de operaciones del deudor y que se inicie un cobro judicial.

El artículo 34 del DE 170/1993 señala que en el caso que el contribuyente opte por constituir una reserva para cuentas incobrables, sólo será deducible como gasto anual una reserva equivalente al 1% del total de las ventas al crédito de bienes o prestaciones de servicios realizadas en cada año fiscal. En ningún momento, el saldo de la reserva podrá ser mayor del 10% del saldo de las cuentas por cobrar al finalizar el año fiscal y el exceso de la reserva deberá rebajarse del total de los costos y gastos deducibles en el año fiscal en que se produjo.

Para determinar el 10% de las cuentas por cobrar y según el artículo 36 del DE 170/1993, no se pueden incluir los saldos de las cuentas por cobrar, ni tampoco son deducibles las cuentas incobrables provenientes de deudas contraídas entre: i) cónyuges o parientes dentro del cuarto grado de consanguinidad o segundo de afinidad; ii) una sociedad colectiva, en comandita simple o de responsabilidad limitada y sus respectivos socios; iii) sociedades en comandita por acciones o anónimas, y sus directores, dignatarios o principales accionistas, o los cónyuges o parientes de ellos dentro del cuarto grado de consanguinidad o segundo de afinidad; iv) sociedades afiliadas y subsidiarias, tal como las mismas se definen en el artículo 21 del DE 170/1993; y v) tampoco se admitirá la deducción de cuentas contra el Tesoro Nacional, entidades estatales o municipios, salvo que se trate de créditos prescritos.

El contribuyente imputará a la reserva las cuentas incobrables que se produzcan en el año fiscal, sin perjuicio de cargar a ganancias y pérdidas las cuentas incobrables no cubiertas por la reserva. Sólo podrán imputarse a la reserva y, en su caso, a la cuenta de ganancias y pérdidas, las partidas incobrables que cumplan con los tres requisitos ya mencionados.